Blackrock Smaller Aktie: Dividende und Fusion

Der BlackRock Smaller Companies Trust schreibt dieser Tage gleich an mehreren Fronten Geschichte. Eine Dividendenankündigung, eine bevorstehende Fondsverschmelzung und eine geplante Aktienteilung — das ist für einen Investment Trust ungewöhnlich viel auf einmal.

Zweite Interimsdividende für das abgelaufene Geschäftsjahr

Das Board hat eine zweite und abschließende Interimsdividende von 28,50 Pence je Stammaktie für das am 28. Februar 2026 beendete Geschäftsjahr beschlossen. Ausgezahlt wird sie am 8. Mai 2026 an alle Anteilseigner, die am 10. April 2026 im Register eingetragen sind. Der Ex-Dividenden-Tag ist der 9. April 2026. Wer am Dividenden-Reinvestitionsplan teilnehmen möchte, muss seine Wahl bis zum 16. April 2026 anmelden.

Wichtig für alle, die im Zuge der bevorstehenden Fondsverschmelzung neu in BRSC-Anteile wechseln: Diese Dividende steht ausschließlich den bestehenden BRSC-Aktionären zu. Wer erst durch die Kombination mit dem BlackRock Throgmorton Trust neue BRSC-Anteile erhält, geht bei dieser Ausschüttung leer aus.

Fusion und Systemwechsel beim Dividendenrhythmus

Die Verschmelzung von BRSC mit dem BlackRock Throgmorton Trust (THRG) wurde von den BRSC-Aktionären bereits am 30. März 2026 in einer außerordentlichen Hauptversammlung gebilligt. Steht noch die Zustimmung der THRG-Anteilseigner aus, soll die Transaktion am 16. April 2026 wirksam werden.

Mit dem Zusammenschluss ändert sich auch die Ausschüttungslogik grundlegend. Ab dem 1. März 2026 zahlt der Trust seine Dividenden quartalsweise — im September, Dezember und März jeweils ein Viertel der Vorjahresdividende, ergänzt durch eine finale Ausschüttung im Juni. Die erste Quartalsdividende nach Abschluss der Fusion, fällig im September 2026, soll 11,125 Pence je Aktie betragen. Das entspricht einem Viertel der für das Geschäftsjahr 2025/26 gezahlten Gesamtdividende von 44,5 Pence je Anteilsschein.

Aktienteilung ab Juli 2026

Zum 1. Juli 2026 plant der Trust einen 5-für-1-Split: Für jede bestehende Aktie werden fünf neue ausgegeben. Das hat unmittelbare Auswirkungen auf die Dividendenkennzahl — die September-Ausschüttung wird nach der Teilung mit 2,225 Pence je (neuer) Aktie ausgewiesen. Der absolute Gesamtbetrag für die Aktionäre bleibt dabei unverändert.

Aktuell umfasst das ausgegebene Aktienkapital 39.812.792 Stammaktien zu je 25 Pence Nennwert. Davon befinden sich 10.180.731 Anteile im eigenen Bestand (Treasury Shares), die keine Stimmrechte tragen. Als Bezugsgröße für Stimmrechtsmeldungen gilt daher die Zahl der im Umlauf befindlichen Aktien von 39.812.792.

Die kommenden Wochen dürften für BRSC-Aktionäre gleich mehrere Weichenstellungen bringen — von der Abstimmung der THRG-Anteilseigner über den Vollzug der Fusion bis hin zur ersten Quartalsdividende im neuen Format.