Delta
Aus Finanz- und Wirtschaftswiki
Das Delta zeigt die Veränderung des Optionsschein-Preises im Verhältnis zur Veränderung des Basiswertes. Bei einem Call-Optionsschein bewegt sich diese Kennziffer zwischen 0 und 1, bei einem Put-Optionsschein zwischen 0 und –1.
Ein Delta (eine Preissensivität) von nahe 0 trifft vor allem auf Optionsscheine zu, die sich sehr weit "aus dem Geld" befinden und die Veränderung des Basiswertes kaum mitmachen. Ein Optionsschein, der die Preisbewegung mit dem Basiswert mitmacht, wird eine Preissensivität nahe 1 oder –1 haben, wird sich "im Geld" befinden und fast vollständig aus dem inneren Wert bestehen.
