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28.11.2012 07:51
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Raiffeisen trifft unterm Strich die Erwartung, Zinsüberschuss weiter rückläufig

Für die nächsten Monate leichter Anstieg notleidender Kredite erwartet
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Die Raiffeisen Bank International weist für das Q3 2012 einen Konzern-Periodenüberschuss von 141 Mio. Euro aus (nach 160 Mio. Euro im Q2 2012 und 130 Mio. Euro im Q3 2011). Damit trifft die Bank genau die Erwartungen (von RBI ermittelter Konsensus: 140 Mio. Euro).

Der Zinsüberschuss lag mit 834 Mio. Euro (nach 886 Mio. im Q2/12 und 943 Mio. im Q3/11) unter den Analysten-Schätzungen (854 Mio. Euro) - der Abwärtstrend, der bereits seit mehreren Quartalen anhält, setzt sich damit fort. Die Zinsmarge reduzierte sich im Quartalsvergleich um 12 Basispunkte auf 2,23 Prozent. "Ausschlaggebend dafür waren niedrigere Zinserträge infolge von Wertpapierverkäufen in der Konzernzentrale sowie schwächere Zinserträge aus Kundenforderungen in Rumänien, denen allerdings verbesserte Margen in Russland gegenüberstanden", erklärt die Bank.

Die Risikovorsorgen fielen mit 224 Mio. Euro (nach 247 Mio. im Q2/12 und 377 Mio. Euro im Q3/11) geringer als erwartet (258 Mio. Euro) aus.

Im Ausblick geht das Management für 2012 unverändert von einem stabilen Geschäftsvolumen aus. Auch der Standardsatz "Abhängig von der weiteren Entwicklung der Märkte stellt die Durchführung einer Kapitalerhöhung weiterhin eine mögliche Option dar", fehlt nicht.

Für die nächsten Monate erwartet die Bank "einen leichten Anstieg des Volumens der notleidenden Kredite und eine

stabile bis leicht steigende Neubildungsquote". Die Bankenabgaben werden 2012 in Österreich und CEE voraussichtlich zu einer Ergebnisbelastung von rund 160 Millionen führen.

Die RBI erreichte zum 30. September bezogen auf das Gesamtrisiko eine Core Tier 1 Ratio von 10,2 Prozent. Inklusive der einbehaltenen Gewinne und abzüglich der anteiligen Dividendenzahlungen der ersten drei Quartale (auf Basis der Dividende 2011) betrug sie 10,9 Prozent. Die Kernkapitalquote (gesamt) betrug 10,7 Prozent. (red)
 

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Gusenbauer
Sevelda bricht eine Lanze für Russland2014-12-18 15:58:54
505 Postings

seit 2007-08-13

http://wirtschaftsblatt.at/home/boerse/wien/4622555/Raiffeisen_Sevelda-bricht-eine-Lanze-fur-Russland

big_mac
8257 Postings
seit 2008-08-03


muss er, so wie die engagiert sind.

Fly
115 Postings
seit 2006-07-20


Es heißt er möchte das Ergebnis von Russland an der Gesamtbilanz reduzieren, da braucht er gar nicht viel dazu beitragen. Durch den Rubelverfall und Abschreibungen kommt das von alleine. Wenn die Bank letztes Jahr beinahe 3/4 des Gewinnes in Russland eingefahren hat, bleibt da sicher nur mehr die hälfte übrig.
Hinzu kommt noch die Verwässerung durch die Kapitalerhöhung...
Daraus ergibt sich vermutlich ein zukünftiger Gewinn von ca. € 0,5-0,80 je Aktie... bei dem KGV kann sich jeder ausrechnen wo sich der Kurs einpendeln wird.

Weiters ist die Aussage Interessant dass das Eigenkapital um 1% gefallen ist...das heißt es wird wirklich knapper wie vermutet...daher der notwendige Verkauf in Polen.

Kursziel € 5 - 8.-

RBS/IIA Trader
54 Postings
seit 2009-01-22


Glaube nicht an Kurse unter 10€. wir werden sehn...

flysky.com
621 Postings
seit 2006-10-23


Jedenfalls ALLES GENAU wie ich das ganze Szenario interpretiert hatte und gepostet habe, bzgl. der Währung UND der Kreditausfälle. Ich habe mehrmals wiederholt, die Bank ist viel besser, als manche Schwarzmahler sie hier im Forum hingestellt hatten. Die kippt nicht. Und solche Kaufkurse wird es nie mehr geben (hoffentlich ;-))

thailand
24 Postings
seit 2014-12-12


Ausgeschlossen ist bei der RBI gar nix, aber unter 10 ist möglich obwohl nur kleine positive Zeichen die Rakete starten lassen denkt an die letzen 2 Tage zwis plus und minus waren fast 20% !!!!oh nicht zu vergessen 2014 seid der ke minus 55 % - das diese dubiose ke der Hammer 2014 war sagt doch alles über die RBI......

the_saint
1161 Postings
seit 2011-08-06


Würde die Deutsche Bank tatsächlich 3 Mio stk aktien an der RBI halten, würde das bedeuen, dass die DB an das geschäftsmodell der RBI glaubt und zudem zu deutlich höhren kursen investiert ist.

Natürlich kann sich auch die DB mal irren in ihren investment allocation entscheidungen, aber es ist eigentlich schon ein indiz, dass der fair value für die RBI aktie deutlich über dem aktuellen kurs liegen sollte.

big_mac
8257 Postings
seit 2008-08-03


Die Deutsche Bank hält gar nichts.
Fonds einer KAG der Deutschen Bank halten. Ein RIESENUnterschied - Kundengeld statt eigenem. Detto bei den Norwegern.

Die missverständlichen Meldungen von gestern waren Nebelkerzen.

the_saint
1161 Postings
seit 2011-08-06


Ich befürchte da liegst du richtig big_mac. Diese meldung ist dubios und es lassen sich auch keine fakten zu den kolpotieren stückzahlen finden. Ganz zu schweigen von einem möglichen stake der DB an der RBI. Da läuft nix.

LASKler
6611 Postings
seit 2012-02-28


Russland wird bei bedarf System Relevante Banken (dazu gehört RBI Tochter) mit einer 1 Billion stützen

flysky.com
621 Postings
seit 2006-10-23


@Laskler


Diese Nachricht steht in allen Medien, nur: Wo hast gelesen, dass die RBI auch dazu gehören würde? Bitte un Info, ob es eine glaubwürdige Quelle ist.

LASKler
6611 Postings
seit 2012-02-28


Wenn Sie mein Posting genau gelesen hätten - würde Russland NICHT die RBI Holding stützen - sondern ihre Russland Tochter. Damit wäre das Risiko, bezüglich Russland vermindert. Somit bleibt die Ukraine & Ungarn negativ. Sprich sind 10 Märkte positiv (wo scheinbar 4%Marge das niedrigste ist) - den stehen Ungarn (vermutung bis2016) & Ukraine negativ, Russland bleibt ein???

LASKler
6611 Postings
seit 2012-02-28


Wenn Sie mein Posting genau gelesen hätten - würde Russland NICHT die RBI Holding stützen - sondern ihre Russland Tochter. Damit wäre das Risiko, bezüglich Russland vermindert. Somit bleibt die Ukraine & Ungarn negativ. Sprich sind 10 Märkte positiv (wo scheinbar 4%Marge das niedrigste ist) - den stehen Ungarn (vermutung bis2016) & Ukraine negativ, Russland bleibt ein???

LASKler
6611 Postings
seit 2012-02-28


Wenn Sie mein Posting genau gelesen hätten - würde Russland NICHT die RBI Holding stützen - sondern ihre Russland Tochter. Damit wäre das Risiko, bezüglich Russland vermindert. Somit bleibt die Ukraine & Ungarn negativ. Sprich sind 10 Märkte positiv (wo scheinbar 4%Marge das niedrigste ist) - den stehen Ungarn (vermutung bis2016) & Ukraine negativ, Russland bleibt ein???

big_mac
8257 Postings
seit 2008-08-03


ausländische Banken wurden nicht erwähnt, auch nicht lokale Töchter ausländischer Banken.
1 Billion Rubel ist auch nicht mehr was es war.

LASKler
6611 Postings
seit 2012-02-28


Von "System Relevante Banken" ist die Rede, das ist die RBI Tochter.

flysky.com
621 Postings
seit 2006-10-23


OK, machen wir es genau (verstanden und gemeint, war ehhhh die RBI-Tochter):

Wo haben SIE (nicht per Du?)gelesen: dass die ZAO unterstützt wir? Ich glaube nicht, dass die RBI-Tochter zu den relevantesten Inlandsbanken Russlands gehört.

hobbyanalyse
2975 Postings
seit 2012-06-08


Das Problem ist nur, dass eine Stützung der russischen Raiffeisentochter nicht zwangsläufig positiv für die RBI sein muss.

miau
6 Postings
seit 2014-12-17


Ich wette, dass RBI im Januar unter 10 zu haben ist.

Spätestens wenn ihre Leichen im Keller auftauen u zu stinken beginnen dann kommt der Geier angeflogen.;-)

Wenn das Aas üblen Geruch verbreitet, dann lachen die Hyänen!

LASKler
6611 Postings
seit 2012-02-28


unter 9€ wäre schön zum ein & nachkaufen, zumindest ich werde das so Handhaben. @hobby: Hat es unseren Banken geschadet das der Staat gestützt hat?

LASKler
6611 Postings
seit 2012-02-28


RBI Russland Tochter ist ca. die 5 größte Bank in Russland
anbei link

http://de.statista.com/statistik/...



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